個(gè)人養(yǎng)老制度的發(fā)展也會(huì)面臨著較大的挑戰(zhàn)

財(cái)政部聯(lián)合稅務(wù)及人社等部門于2018年印發(fā)《關(guān)于開展個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的通知》，要求從當(dāng)年5月1日起在上海市、福建省（含廈門市）和蘇州工業(yè)園區(qū)實(shí)施個(gè)人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)。然而，公開資料顯示，截至2020年4月三地累計(jì)參保人數(shù)僅4.76萬(wàn)，繳費(fèi)金額為3億元。稅收優(yōu)惠幅度有限、手續(xù)較為繁雜提高了參保成本等，被認(rèn)為是影響政策效果的重要因素。

總結(jié)這些經(jīng)驗(yàn)對(duì)當(dāng)前發(fā)展個(gè)人養(yǎng)老金有重要的借鑒作用。一方面，如果個(gè)人養(yǎng)老金依然是以減免個(gè)人所得稅作為主要的參保激勵(lì)措施，那么低收入者尤其是收入低于所得稅門檻的個(gè)人就無(wú)法享受到稅收優(yōu)惠，而且隨著新興業(yè)態(tài)的日益流行，很多個(gè)人無(wú)需繳納個(gè)人所得稅，政策也難對(duì)這部分群體構(gòu)成激勵(lì)。如何解決這一問(wèn)題？一種可以考慮的解決方法是，實(shí)施負(fù)所得稅制度，即對(duì)于低收入群體繳納個(gè)人養(yǎng)老保險(xiǎn)金時(shí)給予財(cái)政補(bǔ)貼。這不僅解決了參保激勵(lì)問(wèn)題，而且有助于改善收入分配，推進(jìn)共同富裕社會(huì)的建設(shè)。

另一方面，對(duì)于文化水平相對(duì)較低的居民，理解和參與第三支柱面臨較高的金融知識(shí)隔閡，因此要盡量降低參與成本和簡(jiǎn)化參與手續(xù)。例如，以現(xiàn)有的社會(huì)保障卡作為第三支柱的賬戶，并自動(dòng)開通賬戶。在制度推廣期給予現(xiàn)金補(bǔ)貼，繳費(fèi)即可享受補(bǔ)貼。此外，當(dāng)前制度規(guī)定年繳費(fèi)上限為12000元，一個(gè)重要的考慮是擔(dān)心個(gè)人養(yǎng)老金成為高收入人群的避稅手段，進(jìn)而造成不公。但這也會(huì)影響部分高收入人群繳費(fèi)的積極性，那是否可以考慮取消繳費(fèi)上限，同時(shí)設(shè)定一個(gè)稅基減免上限，以此在制度公平和養(yǎng)老資金積累間取得平衡。